Анализ факторов влияния на российский фондовый индекс (на примере индекса Мосбиржи)

Актуальность данной темы обусловлена важностью анализа фондовых индексов для оценки текущего состояния финансового рынка и определения факторов, влияющих на положение российского финансового рынка. Анализ фондовых индексов, включая индекс Мосбиржи, имеет важное практическое значение для различных участников финансовых рынков и помогает им принимать обоснованные решения в инвестициях, управлении портфелем и планировании бизнес-стратегий.

Целью данной работы является оценка текущего состояния фондового рынка путем анализа динамики фондового индекса и оценки факторов влияния на динамику фондового индекса.

Задачи. Для достижения цели в процессе работы авторами были реализованы следующие задачи: рассмотрены российские финансовые индексы как индикаторы состояния фондового рынка и финансового рынка; определены основные факторы, влияющие на состояние фондовых индексов; проведен анализ динамики фондовых индексов на примере индекса Мосбиржи; построена аналитическая модель зависимости фондового индекса от других макроэкономических показателей.

Методология. Основными методами исследования являются анализ и синтез информации, графический метод представления информации, экономический и статистический метод исследования информации, экономическое моделирование.

Результаты. По результатам исследования были выделены основные факторы, влияющие на динамику индекса Мосбиржи, а также разработана корреляционно-регрессионная модель, отражающая связь между индексом Мосбиржи и основными факторами влияния. По результатам исследования можно сделать вывод, что основными факторами влияния на динамику фондового индекса являются курс золота и курс иностранных валют.

Выводы. Данная статья посвящена анализу факторов влияния на динамику фондового индекса (на примере индекса Мосбиржи). В работе исследуются факторы влияния с теоретической точки зрения, а также с практической точки зрения через построение корреляционно-регрессионной модели. Авторами рассмотрена динамика индекса Мосбиржи, а также определены основные факторы влияния на фондовый индекс.

1. Мочалина Е. П., Иванкова Г. В., Татарников О. В. Финансовая математика. М.: КноРус, 2023. 225 с.

2. Иванов И. А. Индексы фондового рынка как индикаторы развития экономики // Молодой ученый. 2016. № 21 (125). С. 376¬379.

3. Саврасова Д. В., Ковалев А. И. Проблемы и перспективы развития фондового рынка России в современных условиях // Вестник Алтайской академии экономики и права. 2023. № 9. С. 100¬106.

4. Фондовые индексы: что это такое? URL: https://www.finam.ru/publications/item/fondovye-indeksy-chto-eto-takoe-spisok-izvestnyx-20210716-12280/?ysclid=lybwqb8n1y247532339 (дата обращения: 16.09.2024).

5. Состав индекса ММВБ (IMOEX). URL: https://smart-lab.ru/q/index_stocks/imoex/order_by_weight/desc/ (дата обращения: 16.09.2024).

6. Что такое индекс РТС и ММВБ. URL: https://www.nalogia.ru/article/598-chto-takoeindeks-rts-i-mmvb/ (дата обращения: 16.09.2024).

7. Валева Л. О. Анализ колебаний основных индексов фондового рынка России 2019¬2023 годы // Студенческий научный форум: материалы XVI Международной студенческой научной конференции. URL: https://scienceforum.ru/2024/article/2018035106?ysclid=m49solpjid824643837 (дата обращения: 07.09.2024 ).

8. Кузнецова Н. В., Казанцев Л. В. Фундаментальный и технический анализ фондового рынка // Baikal Research Journal. 2016. № 5. С. 1‒9.

9. Факторы, влияющие на цену фондовых индексов. URL: https://forexluck.ru/fundam/faktory-indeksy (дата обращения: 05.09.2024).

10. Как ставка ЦБ влияет на оценку акций. URL: https://smart-lab.ru/blog/710406.php?ysclid=m0mur1sjhz325629758 (дата обращения: 05.09.2024).

11. Влияние инфляции на доходность акций. URL: https://vc.ru/money/748018-vliyanieinflyacii-na-dohodnost-akcii?ysclid=m0mus3x2pz84010209 (дата обращения: 17.09.2024).

12. Влияние курса доллара на цену золота. URL: https://zoloto-md.ru/info/articles/vliyanie-kursa-dollara-na-czenu-zolota?ysclid=lyfbtjjtvy721724186 (дата обращения: 17.09.2024).

13. Анализ рыночной ситуации: фондовые индексы, валюты и криптовалюты. URL: https://lenta.profinansy.ru/investology/1769814 (дата обращения: 17.09.2024).

14. Сайбель Н. Ю., Ковальчук А. В. Фондовый рынок России: проблемы и перспективы развития // Финансы и кредит. 2018. № 3 (771). С. 613‒626.

15. Индекс МосБиржи и Индекс РТС // Московская биржа. URL: https://www.moex.com/ru/index/IMOEX/about (дата обращения: 11.09.2024).

16. Финансовая математика / П. Н. Брусов, Т. В. Филатова, Н. П. Орехова [и др.]. М.: КноРус, 2022. 258 с.

17. Индекс потребительских цен // Федеральная служба государственной статистики России. URL: https://rosstat.gov.ru/statistics/price (дата обращения: 09.09.2024).

18. База данных по курсам валют // Центральный банк Российской Федерации. URL: https://cbr.ru/currency_base/dynamics/?UniDbQuery.Posted=True&UniDbQuery.so=1&UniDbQuery.mode=1&UniDbQuery.date_req1=&UniDbQuery.date_req2=&UniDbQuery.VAL_NM_RQ=R01235&UniDbQuery.From=01.01.2024&UniDbQuery.To=06.07.2024 (дата обращения: 09.09.2024).

19. Золото поднимется до $2600 за унцию до конца года. URL: https://www.finam.ru/publications/item/zoloto-podnimetsya-do-2600-za-untsiyu-do-kontsa-goda-20240902-1340/?ysclid=m0mvollfg4321699832 (дата обращения: 09.09.2024).

20. Сдвижков О. А. Финансовая математика в Excel. М.: КноРус, 2023. 261 с.