Механизм оценки финансовой устойчивости с целью определения рисков работы с контрагентами

Актуальность. В статье рассмотрены существующие методы оценки финансовой устойчивости коммерческих организаций и определены различия в подходах при оценке финансовой устойчивости производственных и торговых организаций, в том числе работающих по договору комиссии и / или агентскому договору. Предложен механизм проведения оценки финансовой устойчивости контрагента, позволяющий поэтапно: оценить ликвидность баланса и рассчитать платежный излишек / недостаток; определить тип финансовой устойчивости, используя различные методики оценки; провести анализ показателей финансовой устойчивости в динамике по средствам расчета и сравнения соответствующих значений коэффициентов. Уточнена существующая методика расчета агрегированных показателей для определения типа финансовой устойчивости контрагентов, являющихся комиссионерами и/или агентами.

Цель ‒ разработка механизма оценки финансовой устойчивости, применимого для определения риска невыполнения обязательств контрагентами.

Задачи: осуществить анализ подходов к определению «финансовая устойчивость»; выделить виды рисков при работе с контрагентами; осуществить классификацию контрагентов по степени риска невыполнения обязательств; предложить методику расчета агрегированных показателей ликвидности баланса для торговых посредников, а также методику расчета агрегированных показателей при анализе финансовой устойчивости торговых посредников.

Методология. Использован широкий спектр методов исследования, теоретических концепций в оценки финансовой устойчивости. Основными стали методы анализа и синтеза, дидактика, коэффициентный анализ, финансовый анализ, способствующие детальному рассмотрению проблему исследования.

Результаты. Предложен механизм проведения оценки финансовой устойчивости контрагента, на основании которого определены виды рисков при работе с контрагентами; уточнена существующая методика расчета агрегированных показателей для определения типа финансовой устойчивости контрагентов, являющихся комиссионерами и/или агентами. 

Вывод. Результатом исследования стал разработанный механизм проведения оценки финансовой устойчивости контрагента, выполняемый поэтапно.

1. Друри К. Управленческий и производственный учет. 6-е изд. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2017. 1423 с.

2. Ковалев В. В., Ковалев В. В. Финансовый менеджмент в вопросах и ответах. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Проспект, 2018. 333 с.

3. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. 5-e изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М, 2009. 536 с.

4. Шеремет А. Д., Негашев Е. В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. 2-е изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М, 2008. 208 с.

5. Банк В. Р., Банк С. В., Тараскина Л. В. Финансовый анализ. М.: ТК Велби, Проспект, 2006. 344 с.

6. Воробьева Е. И., Воробьев Ю. Н., Петрова Н. А. Анализ научных подходов к сущности финансовой устойчивости предприятий // Научный вестник: Финансы, банки, инвестиции. 2015. № 4. С. 22‒27.

7. Крайняй И. Ю., Голиков С. Д., Григорьев В. В. Сущность финансовой устойчивости предприятия как основного критерия его финансового состояния // Международный журнал гуманитарных и естественных наук. 2019. Т. 5-4. С. 129‒131.

8. Тринеева Л. Т., Цуканова К. А. Управление финансовой устойчивостью торговой организации // Перспективы и проблемы инновационного развития социально-экономических систем: материалы VIII Национальной научно-практической конференции научных сотрудников, специалистов, преподавателей, аспирантов / Воронежский государственный университет инженерных технологий. Воронеж, 2023. С. 64‒67.

9. Ильинова О. В., Гальченко С. А., Кривошлыков В. С. Организация и управление производством на промышленных предприятиях региона. Курск: Университетская книга, 2023. 197 с.

10. Козырь Н. С., Полиди А. А. Теоретические основы управления капитализацией на основе реструктуризации // Экономический вестник Ростовского государственного университета. 2008. Т. 6, № 3-2. С. 128‒130.

11. Подходы к обеспечению экономической безопасности, сформированные на основе цифровых технологий / Э. Ф. Амирова, М. С. Кузнецов, С. Б. Кузнецова [и др.] // Московский экономический журнал. 2023. Т. 8, № 1. С. 47. https://doi.org/10.55186/2413046X_2023_8_1_47.

12. Бессонова Е. А., Свеженцева К. И. Оценка эффективности деятельности предприятия в контексте устойчивого развития региона // Современная наука: актуальные проблемы и перспективы развития: материалы и доклады Международной научно-практической конференции, г. Княгинино, 08–13 мая 2022 года. Княгинино: Нижегородский государственный инженерноэкономический институт, 2022. С. 30‒33.

13. Губанова Е. В. Оценка финансовых рисков в деятельности организации // Калужский экономический вестник. 2023. № 1. С. 20‒25.

14. Филиппович Р. М. Прогнозирование банкротства организаций на основе комплексной оценки финансового состояния // Актуальные проблемы развития экономических, финансовых и кредитных систем: сборник материалов XI Международной научно-практической конференции, г. Белгород, 14–15 сентября 2023 года. Белгород: Белгородский государственный национальный исследовательский университет, 2023. С. 101‒108.

15. Губанова Е. В. Анализ инвестиционной привлекательности организации как фактора повышения ее экономической безопасности // Экономическая безопасность социальноэкономических систем: вызовы и возможности: сборник трудов V Международной научнопрактической конференции, г. Белгород, 28 апреля 2023 года / отв. редакторы: Е. А. Стрябкова, Н. А. Герасимова. Белгород: Эпицентр, 2023. С. 229‒232.

16. Козырь Н. С. Реструктуризация бизнеса и оценка его стоимости // Наука и экономика. 2010. № 2(2). С. 95‒99.

17. Шевченко Ю. С., Василенко А. В. Стратегии повышения финансовой устойчивости организации // Экономические исследования и разработки. 2023. № 6. С. 53‒58.

18. Falah T. A. Economic analysis of the effect of financial sustainability indicators on economic growth in Iraq for the period (2004-2022) // Journal of Economics, Entrepreneurship and Law. 2023. Vol. 13, N 11. P. 4573‒4594.

19. Assanova A., Malayeva R., Ospanova A. Investments in human capital and company's financial stability: is there any relation? // Central Asian Economic Review. 2023. No. 4(151). P. 6‒14.

20. Ольшанский А. В. Использование электронной коммерции в современных условиях развития отечественных компаний // Научный результат. Серия: Технология бизнеса и сервиса. 2014. Т. 1, № 1(1). С. 80‒88.